La oferta de 5.890 millones de dólares de una filial del fondo de cobertura Elliott Investment Management ha sido recomendada como ganadora de una subasta organizada por un tribunal estadounidense sobre acciones de la empresa matriz del refinador venezolano Citgo Petroleum, según documentos presentados el viernes por el funcionario encargado del proceso de venta.
Ofertas mejoradas surgieron en las etapas finales de la subasta, impulsadas por fallos judiciales en casos paralelos que alentaron revisiones. Se espera que el juez de Delaware Leonard Stark tome una decisión final sobre el ganador tras una audiencia el próximo mes.
La recomendación del funcionario judicial Robert Pincus se produjo a pesar de un esfuerzo de última hora esta semana por parte de una subsidiaria de la minera Gold Reserve para mejorar su oferta de 7.400 millones de dólares, que antes era considerada la favorita.
A principios de mes, Pincus indicó que una oferta mejorada de Amber Energy, afiliada a Elliott, era superior. El tribunal otorgó tres días al grupo Gold Reserve para intentar igualarla.
El viernes, Pincus afirmó que la propuesta presentada por Dalinar Energy, subsidiaria de Gold Reserve, “no igualó ni superó la transacción de venta de Amber, por lo tanto, la transacción de venta de Amber continúa siendo la propuesta superior”.
Sin embargo, dejó abierta la posibilidad de que el tribunal solicite una revisión futura de su recomendación basada en “eventos posteriores”.
Se espera que los ingresos de la subasta compensen a algunos de los 15 acreedores que han luchado desde 2017 para recuperar casi 19.000 millones de dólares en tribunales estadounidenses después de que Venezuela expropiara activos y incumpliera deudas.
La oferta de Amber cubre completamente a nueve reclamantes, según uno de los documentos presentados, en comparación con los 12 reclamantes que el grupo Gold Reserve propuso compensar. Sin embargo, incluye un acuerdo separado con más del 75% de los tenedores de un bono venezolano en incumplimiento respaldado con acciones de Citgo para resolver su reclamo pagando 2.130 millones de dólares en efectivo.
Amber también ofrece una compensación parcial de 500 millones de dólares a Gold Reserve, que espera que los ingresos de la subasta cubran la expropiación de sus activos mineros en Venezuela. La minera no ha aceptado la oferta, según uno de los documentos.
Gold Reserve y los acreedores Siemens Energy, Consorcio Andino y Valores Mundiales presentaron esta semana mociones para descalificar la oferta de Amber, alegando que la determinación de Pincus sobre la superioridad del precio “descartó los procedimientos de licitación”. Estas mociones están bajo revisión.
